先买后付：金融教育如何破除债务陷阱

在当今时代，金融科技的界面令人眼花缭乱，用户只需一键点击即可付款，购买负担不起的东西从未如此简单。根据近期的报道，不为购买的商品支付也变得前所未有的简单。但是，真正的问题不在于“快速信贷”，而在于我们从未学习过如何管理信贷。

Klarna是先买后付（BNPL）借贷服务的先驱，使消费者能够分期付款购买商品。最近，由于消费者难以还款，Klarna报告了1.36亿美元的信贷损失。这家金融科技公司革命性的“财务灵活性与便利性”承诺与一个我们所熟悉的事实迎头相撞：当创新的步伐快于人们的理解时，问题将会倍增。在本例中，这个问题就是债务激增。

这些损失不仅是给拥有超过1亿用户的Klarna带来了企业难题，还反映出全球财务文化的一个症候，即消费者因缺乏指导而变得脆弱。从墨西哥卷饼到流媒体服务，随着人们越来越多地使用分期付款来购买各种商品，这种原本用于替代信用卡的方案很快成为了日常消费的默认支付方式。数字支付十分丝滑流畅，但其对财务健康状况造成的多重影响却远非如此。

那么，在一个为“丝滑消费”设计的经济中，我们该如何增强财务韧性？答案是：从金融教育做起。

隐形债务的问题并不局限于某一公司或国家。数据表明，这是一种更广泛且令人担忧的趋势。

例如，世界经济论坛的《全球散户投资者展望调查》显示，近三分之一的受访者难以履行当前的财务义务。五分之一的受访者将偿还债务列为三大财务优先事项之一。

这不仅仅是个体的判断失误。我们正在见证的是一种系统性的金融教育缺失：新消费方式的出现速度超过了人们努力学习如何管理财务的速度。

从中得到的经验教训并不是BNPL或其他创新的金融产品本身是有害的。对许多用户来说，这些方法带来了迫切需要的灵活性。然而，金融教育缺位下的创新可能使人变得脆弱。如果我们希望为所有人确保长期的经济稳定，就必须让金融创新和获取的文化与“金融就绪”的文化相匹配。

我们在学会开车之后才能上路，但在开始理财之前，却没有做同样的准备。在如今的金融世界，我们早该在踏上财务旅程之前先拥有制定路线图的能力。

广泛的金融教育机会，特别是在预算、储蓄和负责任借贷方面的教育机会，对帮助人们摆脱债务陷阱至关重要，但这些教育常常在关键时刻缺席。当消费变得前所未有地简单，帮助人们持续获得基本金融知识的相关指导必不可少。

责任不仅仅落在消费者身上。金融科技服务和传统金融机构都可以采取措施。技术可以解决关键障碍，并加强金融教育的可负担性和可及性。这有助于消费者更好地为BNPL“稍后付款”中不那么迷人的部分做好准备。

例如，每个BNPL平台都可以在用户确认购买之前，提供关于还款时间、预算状况和潜在风险的简单且直观的提示。银行或投资账户等传统金融产品可以融合多种功能，例如基于目标的规划工具、个性化储蓄建议，以及对费用和风险的清晰解释，从而将每一次交易变成一个“教育时刻”。学校也可以像对待其他核心学科一样，优先重视现代金融教育。

政策制定者可以推动制定透明度和公平设计标准。正如论坛的《全球散户投资者展望》所指出的那样，有效的政策在鼓励创新的同时，可以为人们提供保护，帮助他们掌握必需的工具，能够自信地管理财务。

随着高度数字化经济中的年轻一代步入成年，这项任务尤为紧迫。如今，18至24岁的消费者已经比前几代人更可能依赖于分期付款服务。许多人这样做是出于必要，而非头脑一热。如果缺乏匹配的金融教育，这种“必要”可能变成多年才能逃脱的债务陷阱。

下一波金融创新浪潮应当不仅仅关注速度、个性化或便利性，而应当更关注理解。

在打造这种“金融就绪”文化的过程中，我们所有人都将发挥作用。如果希望消费者“稍后付款”，我们需要帮助他们现在就做好准备。当消费只需“一键点击”，推广金融教育的行动也需要同样迅速。

本文作者：

Morgan Camp，世界经济论坛金融与货币体系中心协调员

本文原载于世界经济论坛Agenda博客，转载请注明来源并附上本文链接。

翻译：狄陈静

编辑：王灿