乌克兰具备巨大潜力，可成为关键原材料的重要全球供应国，为国防、高科技、航空航天和绿色能源等行业提供必需原料。
俄罗斯入侵乌克兰、中美竞争以及其他地缘政治风险，凸显了建立有韧性且多元化供应链的必要性。
在向电动汽车和绿色能源转型的推动下，关键原材料需求预计将大幅增长。
包括俄罗斯入侵乌克兰、中美竞争、选举和以色列战争在内的地缘政治挑战，正对全球供应链造成重大影响，尤其是对传统产业、国防、高科技领域、航空航天和绿色能源至关重要的关键原材料。
民主国家依赖镍、锂和铝等关键原材料。过去五年，关键矿产市场规模翻了一番，超过3200亿美元，预计还将再翻一番，在未来五年内。
尽管挑战仍在持续，乌克兰具备巨大潜力，可成为关键原材料的重要全球供应国，为这些备受关注的行业提供必需原料。乌克兰拥有丰富的矿产储量，可为其中许多甚至全部行业的全球供应链作出重大贡献。
俄罗斯入侵造成的供应中断以及中国等供应国的竞争，凸显了建立有韧性且多元化供应链的必要性。这促使欧盟和美国采取战略，减少对非民主政权的依赖。利用乌克兰的资源可以加强这些努力，推动欧洲绿色转型，并支持乌克兰战后复苏。
稀土金属的重要来源
乌克兰地质带多样，使其成为全球十大矿产资源供应国之一，拥有全球矿产资源总量的约5%。这个东欧国家拥有约20,000处矿藏，涵盖116种矿产。在俄罗斯全面入侵之前，其中3,055处矿藏（15%）处于开采状态，包括147处金属矿藏和4,676处非金属矿藏。
乌克兰是钛、锂、铍、锰、镓、铀、锆、石墨、磷灰石、萤石和镍等稀土金属的重要潜在供应国。尽管战事仍在持续，乌克兰仍拥有欧洲最大的钛储量（占全球储量的7%）。乌克兰是少数开采钛矿石的国家之一，而钛矿石对航空航天、医疗、汽车和海洋产业至关重要。
2022年2月之前，乌克兰是重要的钛供应国，为军事部门供货。乌克兰还拥有欧洲最大的已探明锂储量之一（估计为500,000吨），对电池、陶瓷和玻璃至关重要。乌克兰是全球第五大镓生产国，镓对半导体和LED至关重要；乌克兰还曾是氖气主要生产国，供应了90%美国芯片产业所需的高纯度半导体级氖气。
乌克兰拥有已探明的铍矿藏，铍对核电、航空航天、军事、声学和电子行业至关重要；乌克兰还拥有铀，铀是核能和军事领域的必需材料。锆和磷灰石对核能及医疗生产至关重要。该国还以储量丰富、品质优良的铁矿石和锰矿而闻名，这些矿产对绿色钢铁生产至关重要。2021年，乌克兰供应了欧盟钢板进口量的43%。
此外，乌克兰还拥有大量储量的有色金属，例如铜（欧洲第4位）、铅（第5位）、锌（第6位）和银（第9位）。在安全的基洛沃格勒州和第聂伯罗彼得罗夫斯克州发现了镍矿藏（215千吨）和钴矿藏（8.8千吨）。乌克兰的石墨储量占全球资源的20%。在溴、金属镁、锰、泥炭、生铁和高岭土等矿产方面，该国也跻身全球前十。
全球供应链中断
中国通过战略性长期投资、产业政策以及较低劳动力成本和较宽松监管等优势，在关键矿产领域取得全球主导地位。这种控制力覆盖全球85-90%的稀土元素开采和精炼，以及全球92%的稀土元素 磁体制造。
中国供应欧盟委员会认定的30种关键原材料中的一半以上，并满足欧盟近40%的需求。澳大利亚和南非也发挥重要作用，尤其是在锂、钴和锰领域。加拿大和巴西是镍、钴和稀土元素的重要供应国。
2022年之前，乌克兰向欧洲大量供应钢板、钛、锂、镓、铁矿石和锰。然而，俄罗斯入侵打乱了这些供应路线，迫使运输转向成本更高、速度更慢的铁路替代方案。
俄罗斯本身是钛、镍和铂族金属的主要供应国，也受到制裁影响，加剧了全球必需材料的短缺，例如对航空航天和电子行业至关重要的钛。
获得乌克兰资源有助于民主国家减少对非民主政权的依赖，尤其是在能源和技术领域。
纳塔莉娅·卡采尔-布奇科夫斯卡，绿色韧性基金创始人
地缘政治风险与变化
中国在关键原材料领域的主导地位，使其能够在经济决策中施加地缘政治影响。过去15年间，中国曾中止对日本、瑞典和美国的出口。保护主义抬头进一步影响关键原材料的全球供应链，一些国家包括津巴布韦和智利限制锂出口，印度尼西亚和菲律宾则加强了对镍出口的管控。
由于俄罗斯入侵乌克兰，对电动汽车和可再生能源至关重要的镍和锂价格大幅上涨，涨幅分别为36%和14.97%。铂族金属是催化转化器的必需材料，也是氢能经济的重要组成部分，预计将在氢气生产和燃料电池领域发挥重要作用。
世界正处于可持续发展驱动时代的门槛上。高盛预测，到2030年，欧盟新车销量中电动汽车将占72%，美国将占50%。这一转型将显著推高锂和钴等关键原材料的需求，这些材料对电池和电动机生产至关重要。到2030年，欧盟的锂需求可能增至2020年的21倍；由于本土采矿能力有限，该地区对关键原材料进口的依赖仍然很高。
欧盟和美国正在采取近岸外包和友岸外包等战略，以减少对非民主政权的依赖，并增强供应链韧性，缓解原材料供应中断的影响。通过欧洲电池联盟和清洁氢能联盟等倡议，推动回收利用、提高材料效率、创新和国际合作至关重要。欧盟委员会于2023年提出的《关键原材料法案》是解决欧洲结构性依赖问题的重要举措。
迈向清洁、有韧性的供应链
乌克兰可以成为关键材料全球供应链的重要组成部分，作为战略伙伴助力打造更有韧性的供应链。其潜力涵盖农业、能源、原材料和军工能力等领域。欧洲应继续促进乌克兰出口；乌克兰加入欧盟可增加欧盟本土关键原材料来源，增强其产业韧性并推动绿色转型。
欧盟委员会指出，乌克兰是重要的全球钛供应国，也是欧盟获取20多种关键原材料的潜在来源。去年，双方启动了战略伙伴关系，以将乌克兰原材料供应纳入新兴的电池价值链。
全面入侵之前，乌克兰的采矿和冶金综合体贡献了该国国内生产总值的约10%和出口总额的33%。尽管敌对行动仍在持续，采矿业仍对投资者颇具吸引力，并通过拍卖提供矿产开采权。该国丰富而尚未开发的资源，包括锂和铜，对复苏和未来增长至关重要。
为应对地缘政治资源依赖，美国和欧盟推动近岸外包和友岸外包战略，从本国或盟友处获取资源。获得乌克兰资源有助于民主国家减少对非民主政权的依赖，尤其是在能源和技术领域。
近期，乌克兰开始拍卖锂、铜、钴和镍的勘探许可，为关键原材料精炼领域提供丰厚的投资机会。这些投资可以推动欧洲绿色转型，并支持乌克兰战后重建和重新融入。
